分配金再投資 #
投資信託の分配金再投資とは、投資信託が分配金（投資信託が保有する資産から生まれる利益の一部）を支払う際に、その分配金を受け取る代わりに、自動的に再度その投資信託に投資することを指します。これは、投資信託の保有者が分配金を使って新たに投資信託の追加購入にあてることを意味します。
なお、投資信託には、分配金再投資ができないファンドも存在します。このようなファンドは、分配金を自動的に再投資するオプションを提供していないか、特定の条件や運用方針により分配金を必ず現金で支払う形式を取っていることがあります。
代表的な例が毎月分配型ファンドです。毎月分配型のファンドは、毎月分配金を投資家に支払うことが前提になっており、分配金を現金として受け取る形式が一般的です。分配金再投資のオプションが提供されていないことが多く、定期的なキャッシュフローを目的とする投資家向けのファンドと言えます。
また、投資信託には、分配金を受け取ることを重視する設計のものがあり、そのようなファンドは再投資の選択肢がない場合があります。こうしたファンドは、特に安定した定期的な収入源を得たい投資家向けに作られていることがあります。
分配金再投資の仕組み #
投資信託は、通常、運用によって得られた利益や利子、配当金などを定期的に投資家に分配金として支払います。分配頻度は投資信託により異なります。その分配金をどうするかには次の2つの方法があります。
- 分配金再投資型：分配金が自動的に再投資される。
- 分配金受け取り型：分配金が現金で支払われ、手元に受け取れる。
分配金再投資を選択すると、分配金は投資家に現金で支払われるのではなく、その金額分で自動的に同じ投資信託の追加購入が行われます。この結果、投資信託の保有口数が増えます。再投資することで、運用資産が増え、増えた分に対してもさらに利益が生まれる可能性があるため、長期的に見ると投資の価値が増加する可能性が高まります。
分配金再投資のメリット #
- 資産の増加: 分配金を再投資することで、次回以降の投資収益が元本＋再投資分の合計に対して計算されるため、長期的に運用成果が高まる可能性があります。また、分配金が現金として支払われる代わりに自動的に投資に回るため、時間が経つにつれて保有する投資信託の口数が増え、投資資産が増加します。
- 自動的な再投資: 分配金が自動的に再投資されるため、投資家が追加投資の手間をかけずに資産を増やすことができます。
分配金再投資の注意点 #
- 税金の問題: 分配金を再投資する際も、分配金は課税対象であるため、税金が発生します。課税後の金額が再投資されることになります。
- 現金を得られない: 分配金を再投資に回すため、現金としての分配金は得られず、手元資金が必要な場合には向いていません。
分配金再投資のまとめ #
分配金再投資とは、投資信託から得た分配金を現金で受け取らずに、同じ投資信託に自動的に再投資する仕組みです。これにより保有口数（運用残高）が増え、長期的に効率的に資産を増やすことが可能です。長期的な資産形成を目指す投資家に適した選択肢です。
